Transfer fiyatlandırması uygulaması ile ilgili düzenlemelerde emsallere aykırı belirlenen fiyatın neden olduğu vergi kayıpları için Vergi Usul Kanunu’nda yer alan genel düzenlemelere göre cezai işlem uygulanacağı belirtilmiştir. Bu kanunda yer alan cezalardan transfer fiyatlandırmasında yalnızca vergi ziyaı cezası ve Mükerrer Madde 355’te düzenlenen özel usulsüzlük cezası uygulanabilecektir. Bu cezalar OECD Rehberinde yer alan cezalandırma ilkeleri olan kusura göre orantılı ve adil ceza uygulanması, iyiniyetli mükelleflerin makul nedenlere dayandırdıkları transfer fiyatlandırması çalışmalarının cezalandırılmaması ve cezaların mevzuatı uygulamayı sağlamaya yönelik olması kriterlerini tam olarak karşılamamaktadır. Özel usulsüzlük cezasının tutarı, belgelendirme yükümlülüklerinin yerine getirilmesini ve mevzuta uyumu sağlamada yetersiz kalırken, transfer fiyatı ve kar transferi sonucu eksik ödenen vergi üzerinden alınan vergi ziyaı cezası ise oldukça ağır bir şekilde uygulanmaktadır. ABD uygulamalarında transfer fiyatının ve düzeltme konusu yapılan tutarın belirli aralıklarda kalması durumunda ceza uygulanmazken, bu aralıkların aşılması halinde Türkiye’de bir kat olan uygulamanın çok altında % 20 veya % 40 oranında ceza uygulanmaktadır.
It was indicated in the regulations on transfer pricing that penal actions according to the general regulations in the Tax Procedure Law shall be applied for tax losses caused by prices which were determined contrary to the reference price. Regarding transfer pricing, tax loss penalty and special irregularity fine regulated in article 355 (bis) may be applied among the penalties in this law. These penalties fully meet the criteria of penalizing principles in the OECD Guidelines which are applying proportionate and fair penalties, not punishing the transfer pricing activities that bonafide taxpayers base on reasonable grounds and the principle that penalties should have the purpose of ensuring the application of the legislation. While the amount of special irregularity fine remains insufficient in fulfilling the documentation liabilities and ensuring compliance with the legislation, the tax loss penalty applied on taxes paid incompletely as a result of profit transfer is applied quite strictly. While in the US practice, no penalties are applied in case the transfer price and the amount subject to correction are within certain ranges, if these ranges are exceeded a penalty of 20% or 40% is applied, which is way below the practice in Turkey, which is 100%.